Alternatieve investeringen zijn snel gegroeid en in december 2023 bedroeg het AUM $ 22 biljoen. Met de verwachting dat de groei alleen maar verder zal versnellen en de groeiende behoefte aan op maat gemaakte beleggingsopties of flexibele transactiestructuren, hebben beleggingsondernemingen één platform nodig om hun dealflow en LP-informatie te beheren.
Kenston Kapitaal Partners, dat senior secured debt-financiering biedt aan early-stage deep tech- en health tech-bedrijven, had behoefte aan één bron voor informatie om redundantie van verschillende vormen van interne rapportage te elimineren. Om het proces te stroomlijnen, de fouten te verminderen en de complexiteit van meerdere Excel-bestanden uit te bannen, wendde het zich tot PE Front Office.
Flexibel en schaalbaar platform
Voor Kenston Capital was de behoefte van het uur een flexibel en schaalbaar platform vergelijkbaar met de venture loan die het aanbiedt aan early-stage deep tech en health tech bedrijven. Omdat Kenston niet-verwaterend kapitaal verstrekt om zijn leners in staat te stellen hun bedrijfsplannen uit te voeren, had het ook een platform nodig om zijn LP-informatie te beheren en zijn LP's te helpen tijd te besparen om efficiënter te kunnen beheren.
“PE Front Office verzorgt onze dealpijplijn, monitoring van portfoliobedrijven, LP-rapportage, prognose van fondsrendementen en facturering van leningen voor onze respectievelijke schulddeals”, zegt Willem H. Kidston, Partner en Chief Investment Officer van Kenston Capital Partners.
Hij voegt er verder aan toe dat Kenston zich heeft geabonneerd op de volledige reeks PE Frontoffice voor een end-to-end-oplossing die al hun behoeften dekt. Van deal sourcing tot exit, Kenston is in staat om een flexibel en schaalbaar platform te krijgen dat ook fondsbeheer, LP-communicatie, portefeuillebewaking en compliance ondersteunt.
"PE Front Office heeft onze workflows gestandaardiseerd, wat zorgt voor consistentie in hoe we data vastleggen, opslaan en rapporteren. Dit heeft fouten verminderd, de data-integriteit verbeterd en de algehele efficiëntie van onze processen verbeterd", legt hij uit.
Naadloze overgang naar een geïntegreerd platform
De motivatie achter PE Frontoffice was het feit dat een aantal investeringsbedrijven nog steeds afhankelijk zijn van spreadsheets om hun dealflow te beheren en vaak door meerdere sheets moeten spitten om een holistisch beeld te krijgen. Het zou geen verrassing moeten zijnrise dat PE Front Office de SaaS-provider van keuze werd voor Kenston Capital Partners en Kidston zegt dat de hele overgang naadloos verliep en “de noodzaak om intern Excel-spreadsheets te draaien voor elke behoefte wegnam.”
Hij legt uit dat PE Front Office uitstekende ondersteuning bood bij de implementatie van hun software platform inclusief een soepel onboardingproces en aanpassing van het platform om te voldoen aan hun specifieke vereisten. "Ze hielpen het systeem te configureren om aan te sluiten bij onze dealflow, portfoliomanagement, LP-rapportage en fondsprognosebehoeften, waardoor de oplossing vanaf dag één volledig was geoptimaliseerd voor onze activiteiten", voegt hij toe.
Kidston betoogt verder dat ze geholpen werden door het feit dat PE Front Office hen grondige trainingssessies gaf die familiair waren.risehen met het platform en bood snelle reacties op specifieke zakelijke behoeften. Hij stelt dat de team bij PE Front Office was beschikbaar om te helpen met het oplossen van problemen, systeemupdates en het aanpassen van nieuwe functies indien nodig.
Efficiënt
Voor elke organisatie is de overstap van spreadsheets naar een SaaS-platform een gigantische sprong. Kidston is het daarmee eens en zegt dat het grootste verschil in de vorm van toegenomen efficiëntie is gekomen. “We zijn een lean team en de oplossing van PE Front Office zorgt ervoor dat we efficiënter kunnen werken en onze tijd kunnen besteden aan het vinden en implementeren van nieuwe deals", vertelt hij me.
Of het is Anticus Partners in het Verenigd Koninkrijk, Noordse hoofdstad in Botswanaof Kenston Capital Partners in Boston zijn het er allemaal over eens dat het een 'game changer' is om alle informatie op één platform toegankelijk te hebben. Hierdoor kunnen ze deals sneller beoordelen en sneller beslissingen nemen.
De PE Front Office kan ook helpen door de tijd die wordt besteed aan due diligence te verminderen. "Informatie met betrekking tot LP's, deals en portfoliobedrijven vereiste een aanzienlijke handmatige inspanning om te consolideren voor analyse", zegt Kidston.
Hij voegt toe: "Alle relevante data is nu gecentraliseerd in PE Front Office, waardoor handmatige data-aggregatie niet meer nodig is. Dit heeft de tijd die wordt besteed aan dataverzameling en -consolidatie verminderd, waardoor er middelen vrijkomen voor meer strategische taken."
Voor Kenston team, de uitgebreide deal pipeline management tool heeft hun vermogen om deal flow te monitoren verbeterd, voortgang in real-time te volgen en ervoor te zorgen dat geen enkele kans wordt gemist of over het hoofd wordt gezien. Ze gebruiken ook uitgebreid de portfolio management module om hun huidige investeringen te beheren, de amortisatieschema's te genereren en bij te werken, kasstromen te volgen en financiën te onderhouden.
“PE Front Office ondersteunt de factureringsbehoeften voor onze schulddeals, automatiseert en stroomlijnt het proces. Dit helpt handmatige fouten te elimineren, zorgt voor tijdige en nauwkeurige facturering en vermindert de complexiteit die gepaard gaat met het beheren van leningdeals,” licht Kidston toe.
Terwijl ze ook het beleggersportaal en de beleggersmodule benutten, zegt Kidston PE Frontoffice heeft een cruciale rol gespeeld in het stroomlijnen van investor relations door LP-rapportage te automatiseren en te standaardiseren. "Nu we extra fondsen uitrollen, blijft het partnerschap van PE Front cruciaal voor ons succes en onze efficiëntie bij het inzetten van kapitaal en het monitoren van de prestaties van portfoliobedrijven", grapt Kidston.
/
01
Van employee advocacy tot social selling: Oktopost-oprichter Daniel Kushner over de toekomst van B2B-marketing