De in het VK gevestigde elektrische bestelwagen en bus startup, Aankomst, staat klaar om op de Nasdaq-beurs genoteerd te worden, door een fusie met CIIG Fusie Corp. Deze deal zal het gecombineerde bedrijf naar verwachting waarderen op meer dan $ 5.4 miljard (bijna € 4.56 miljard).
Na afronding van de transactie zal het gecombineerde bedrijf de naam Arrival Group krijgen en naar verwachting op NASDAQ worden genoteerd onder het nieuwe tickersymbool "ARVL".
Technologie-ondernemer Denis Sverdlov blijft aan als CEO van Arrival, terwijl ex-Cruise Head of Strategy, Avinash Rugoobur, aanblijft als President van Arrival. Mike Ableson, voormalig VP Global Strategy bij GM, is CEO van Arrival Automotive en houdt toezicht op de wereldwijde productie.
Ontwikkeling en transactieoverzicht
Met deze fusie en na de aandelenruil zal het gecombineerde bedrijf naar verwachting ongeveer $ 660 miljoen aan bruto contante opbrengsten ontvangen.
Deze transactie is een combinatie van:
- Contant geld van $ 400 miljoen (ongeveer € 337.6 miljoen) volledig toegezegde aandelen PIPE – Private Investment in Public Equity en;
- $ 260 miljoen (ongeveer € 219.4 miljoen) in contanten op de trustrekening van CIIG
De nettocontanten van de transactie zullen worden gebruikt om de groei van het gecombineerde bedrijf te financieren.
De PIPE is verankerd door institutionele beleggers, waaronder fondsen en accounts die worden beheerd door BlackRock, Fidelity Management & Research Company LLC, Wellington Management en BNP Paribas Asset Management Energy Transition Fund.
Ook blue-chip bedrijven en investeringsfirma's hebben in Arrival geïnvesteerd. Deze omvatten Hyundai Motor Company, Kia Motors Corporation, Winter Capital, United Parcel Service ("UPS") en fondsen en rekeningen beheerd door BlackRock. Hyundai en Kia onderzoeken ook mogelijkheden om samen met Arrival emissievrije voertuigen te ontwikkelen.
Bovendien heeft de bestaande investeerder UPS, een logistiek bedrijf, zich gecommitteerd om 10,000 elektrische bestelwagens aan te schaffen, en daarna meer.
Over aankomst
Arrival, opgericht in 2015 door Denis Sverdlov, is een technologiebedrijf dat een generatie van twee elektrische voertuigen (EV) ontwikkelt. Het ontwikkelt zich software, materialen, componenten en schaalbare skateboardplatforms en de microfabrieken waarmee ze voertuigen kunnen maken en zich daaraan kunnen aanpassen mobility ecosystem.
Volgens het bedrijf maakt de nieuwe methode gebruik van Low CapEx, schaalbare microfabrieken in combinatie met eigen ontwikkelde componenten, materialen en software, dat de productie mogelijk maakt van voertuigen die concurrerend geprijsd zijn ten opzichte van varianten op fossiele brandstof en met een aanzienlijk lagere Total Cost of Ownership ("TCO").
Onlangs heeft het Britse bedrijf had $ 118 miljoen opgehaald (ongeveer € 100 miljoen) van BlackRock. Met deze financiering sluit BlackRock zich aan bij andere investeerders, waaronder Hyundai Motor Company, Kia Motors Corporation en UPS.
Arrival heeft wereldwijd meer dan 1,300 medewerkers in kantoren in de Verenigde Staten, Duitsland, Nederland, Israël, Rusland en Luxemburg. Het bedrijf implementeert in 2021 zijn eerste twee Microfactories in South Carolina, VS en Bicester, VK.
Het bedrijf beweert een van de grootste eenhoorns van het VK te zijn. Eerder dit jaar onthulde het bedrijf zijn emissievrije bus. Volgens Arrival werkt het samen met overheden en steden om een geïntegreerd openbaar vervoer te creëren ecosystem dat hun netto-zero-emissiedoelstellingen ondersteunt. Geïntegreerd openbaar vervoer bij aankomst Ecosystem omvat bussen, auto's om te delen, taxi's, bezorgrobots, laadinfrastructuur, Microfactories en digitale diensten.
Over CIIG Merger Corp
CIIG is een acquisitiebedrijf voor speciale doeleinden dat is opgericht met het doel een fusie, kapitaaluitwisseling, activa-acquisitie, aandelenaankoop, reorganisatie of soortgelijke bedrijfscombinatie met een of meer bedrijven tot stand te brengen. Het werd opgericht door Peter Cuneo, Gavin Cuneo en Michael Minnick.
Afbeelding tegoed: aankomst