Londen gevestigde Balderton Capital, een venture capital Het bedrijf dat beweert Europa's ambitieuze jonge ondernemers al meer dan twee decennia te hebben ondersteund, heeft vandaag een "early growth"-fonds van $ 680 miljoen (ongeveer โฌ 558.86 miljoen) gelanceerd om te investeren in toekomstige Europese technologiegiganten.
Dit fonds volgt op de lancering door Balderton van Europa's eerste speciale secundaire fonds, Liquidity I in 2018, en het zevende Series A-fonds van het bedrijf in 2019. Het komt na een recordjaar voor zowel Balderton als zijn portefeuille.
Hoe zullen de fondsen worden gebruikt?
Het bedrijf gelooft dat de groeimogelijkheden in de technologie ecosystem in Europa worden ondanks de pandemie echt volwassen. Bovendien was het bedrijf er ook getuige van dat het aantal deals tussen $ 5 miljoen en $ 50 miljoen in Europa jaar na jaar gestaag is gegroeid in vergelijking met de VS. Tien jaar geleden deed de VS vijf keer zoveel venture deals als Europa, en dat percentage is nu meer dan gehalveerd.
Managing Partner Bernard Liautaud werkt sinds 2008 bij Balderton en beweert het toenemende aantal ambitieuze Europese oprichters te hebben gezien. Hij zegt: โMet dit groeifonds kunnen we hen nu ondersteunen terwijl ze opschalen om wereldleiders in de industrie te worden. We voorspellen alleen al in de komende drie jaar een groeimogelijkheid van $ 50 miljard in Europa, en we willen de eerste keuze zijn voor die ambitieuze oprichters.โ
Met dit nieuwe fonds zet Balderton nu actief meer dan 1 miljard dollar in bij Europese break-outbedrijven. Het Fonds zal zich met name richten op uitzonderlijke bedrijven in de vroege groeifase en is sectoronafhankelijk. Het zal tussen de $ 25 miljoen en $ 50 miljoen per bedrijf investeren via zowel primaire als secundaire investeringen.
Sinds de oprichting van het bedrijf in 2000 heeft het 4 miljard dollar opgehaald om in Europa te investeren startups en steunde meer dan 230 bedrijven.
Investeren in 15 uitzonderlijke bedrijven
Volgens Balderton bouwt het bedrijf, na twee decennia te hebben geรฏnvesteerd als een van de leidende Europese Series A-venturefirma's, nu voort op het succes van zijn Liquidity Fund en breidt het zich nu uit naar primaire groei-investeringen.
Rana Yared, die in 2020 toetrad als General Partner bij Balderton, zegt: โOnze aanpak voor dit fonds zal 'een van de weinige' zijn. Dit betekent persoonlijke aandacht van het hele partnerschap, plus toegang tot het toonaangevende platform van Balderton team. We zijn op zoek naar een vijftiental echt uitzonderlijke bedrijven die het potentieel hebben om sectorleiders te worden en wereldwijde industrieรซn te ontwrichten.โ
Enkele van Balderton's Seed of Series A-investeringsleiders zijn Aircall, ComplyAdvantage, Contentful, Depop, GoCardless, Infarm, Labster, Revolut, THG, Vestiaire Collective en Zego. De Liquidity I-portfolio van het bedrijf omvat ook enkele van Europa's toonaangevende groeibedrijven, zoals Darktrace, Flywire, Graphcore en Truecaller.
Wie gaat het fonds leiden?
De Balderton-groei I team zal worden geleid door ervaren investeerders, waaronder Balderton's Managing Partner Bernard Liautaud, General Partner David Thรฉvenon (voorheen bij Google en Softbank); en General Partner Rana Yared (voorheen bij Goldman Sachs).
Deze team is gekozen op basis van de ervaring die ze inbrengen door deel uit te maken van het bestuur van wereldwijde reuzen in Europa, Aziรซ en de VS, waaronder Grab, SoFi, Lemonade, Talend, THG, Tradeweb en Unqork.
Echter, de groei team zal ook worden ondersteund door het gelijkwaardige partnerschap van het bedrijf, aangezien de partners van Balderton in gelijke mate betrokken zijn bij het succes van elk portfoliobedrijf en alle oprichters profiteren van toegang tot het volledige teamervaring en ondersteuning.
Bovendien zullen de oprichters van de portefeuille ook toegang hebben tot het leiderschap van Balderton team van 50 investeerders, waaronder functionele specialisten op het gebied van marketing, talent, wettelijken financiรซn, en 23 investeerders in belangrijke Europese hubs, waaronder Londen, Berlijn, Parijs en Stockholm.
David Thรฉvenon, General Partner bij Balderton, zegt over de ontwikkeling: โOnze partners zijn een mix van financiers, tech-operators en oprichters zelf, en samen hebben we een goed begrip van de kansen en uitdagingen van wereldwijde schaalvergroting vanaf het continent. Met dit fonds kunnen we onze ondersteuning uitbreiden, niet alleen voor onze bestaande portefeuille, maar ook voor Europa's meest veelbelovende toekomstige wereldleiders.โ
Recente ontwikkelingen
Sinds januari 2020 heeft Balderton in 22 nieuwe bedrijven geรฏnvesteerd en meer dan 45 vervolginvesteringen gedaan. Daarnaast zijn er ook 3 IPO's geweest, waaronder THG in 2020 (de op een na meest waardevolle technologie-IPO in Europa), Darktrace in 2021 en Flywire in 2021.
Het bedrijf heeft sinds januari 11 ook 2020 portfolio-uitgangen gezien, waaronder de overname van Digital Surgery door Medtronic, de overname van Peakon door Workday en de overname van Depop door Etsy.
Niet alleen dat, bedrijven in de Balderton-portfolio hebben sinds januari 5 zelf meer dan $ 2020 miljard opgehaald om de groei te stimuleren, waarvan bijna $ 1.7 miljard sinds begin 2021. Balderton's portfolio heeft nu meer dan 25,000 medewerkers in meer dan 50 landen wereldwijd.