In Dublin gevestigd Fenergo, een aanbieder van digitale oplossingen voor Know your Customer (KYC) en client lifecycle management (CLM), kondigde maandag aan dat het Amsterdam's Sentinels, een anti-witwastransactie (AML) die nieuwe marktdeelnemers monitort met op AI gebaseerde technologie. De waarde van de overname is niet bekendgemaakt.
Fenergo probeert nu zijn vermogen om end-to-end te leveren te versterken Software als een service (SaaS) gebaseerde CLM met slimme transactiemonitoring voor financiรซle instellingen.
Een door AI aangedreven transactiemonitoring startup
Sentinels, opgericht in 2019 door Joost van Houten, is een spin-off van Slimmer AI, een in Groningen gevestigde B2B AI-ondernemingsstudio. Met behulp van AI en machine learning helpt Sentinels snelgroeiend fintechs, betalingsdienstaanbieders, overmakingsbedrijven en (uitdagings)banken beheersen risico's en voldoen aan hun nalevingsverplichtingen.
Het platform monitort transacties, bouwt rijke gedragsprofielen op, detecteert een breed scala aan verdachte activiteiten en genereert automatisch aanbevolen volgende stappen, waardoor tijd en moeite voor compliance wordt bespaard teams.
Joost van Houten zegt: โNooit is er een kritieker moment geweest voor bedrijven om hun transactiemonitoringsystemen te versterken. We voorspellen een grotere vraag naar AI-gestuurde risicobeheerdiensten, aangezien digitale betalingen snel toenemen en regelgevers hun focus op het voorkomen van financiรซle criminaliteit intensiveren.โ
Het bedrijf is ISO 27001 gecertificeerd en is ontworpen en ontwikkeld om te voldoen aan de strengste wettelijke vereisten in Europa. Het telt Mollie, Terrapay, Online Payment Platform, Ginger Payments en ManoBank tot zijn klantenbestand.
Doel van deze overname
De deal komt tot stand op een moment dat de sector wordt uitgedaagd door toenemende financiรซle criminaliteit, veranderende regelgeving, operationele inefficiรซnties en druk om een โโbetere klantervaring te bieden. Volgens een onderzoek van Celent verwacht 63 procent van de financiรซle instellingen dat de budgetten voor financiรซle criminaliteit en fraude zullen stijgen, en 17 procent verwacht een stijging met meer dan 5 procent. De totale uitgaven voor AML- en KYC-technologie zijn sinds 13 met 2020 procent gestegen tot $ 10.7 miljard.
Fenergo stelt financiรซle instellingen in staat om zich te houden aan de KYC- en AML-regelgeving, terwijl ze klanten veilig en efficiรซnt onboarden, wat de bereidheid om zaken te doen versnelt. De transactiebewakingsoplossingen van Sentinels zijn speciaal ontworpen om criminele transacties snel en op grote schaal te detecteren en te elimineren.
Als gevolg van de deal kunnen de klanten en financiรซle instellingen van Fenergo nu rijke KYC-profielen combineren met klantgedragsgegevens voor continue en gedetailleerde KYC-monitoring. Dit zal ervoor zorgen dat de nodige zorgvuldigheid wordt betracht. Bovendien stelt de overname Sentinels in staat om snel op te schalen, haar wereldwijde voetafdruk te vergroten en haar vermogen om aan de behoeften van grotere financiรซle instellingen te voldoen, te versterken.
Marc Murphy, CEO van Fenergo, zegt: โOns gemeenschappelijke doel om de toenemende compliance- en operationele uitdagingen waarmee financiรซle instellingen worden geconfronteerd op te lossen, maakte Sentinels een ideale match. Door transactienaleving toe te voegen aan onze bestaande oplossingen voor onboarding en productoriginatie van klanten, kunnen financiรซle instellingen het gedrag van klanten continu monitoren en beoordelen en risico's identificeren. Deze gemengde aanpak van financiรซle criminaliteit maakt ons perfect geplaatst om de toenemende compliance-uitdagingen waarmee financiรซle instellingen worden geconfronteerd, efficiรซnter aan te pakken.โ
Joost van Houten voegt hieraan toe: โNu de nalevingskosten tot onhoudbare niveaus stijgen, is het eenvoudigweg geen optie om verblind te worden door steeds geavanceerdere criminele activiteiten. Het is daarom absoluut noodzakelijk voor financiรซle instellingen om datasilo's te doorbreken en klantrisico holistisch te beoordelen in KYC en transactiemonitoring. De gecombineerde kracht van Fenergo en Sentinels zorgt voor toonaangevende financiรซle instellingen en de fintech disruptors zijn het best uitgerust om door de complexe regelgeving te navigeren en financiรซle criminaliteit te bestrijden.โ
Over Fenergo
Fenergo, opgericht in 2009 door Marc Murphy, is een leverancier van digitale oplossingen voor financiรซle instellingen, waaronder zakelijk en institutioneel bankieren, commercieel en particulier bankieren, vermogensbeheer en privรฉbankieren en vermogensbeheer.
Met 70 wereldwijde financiรซle instellingen als klanten, is het bedrijf software transformeert en stroomlijnt end-to-end CLM-processen digitaal - van regelgevende onboarding, gegevensintegratie, gegevensbeheer van klanten en tegenpartijen, beoordelingen en herstel van de levenscyclus van klanten, helemaal tot aan het offboarden van klanten.
In mei 2021, de Ieren fintech verkocht een meerderheid van zijn aandelen voor $ 600 miljoen (toen ongeveer โฌ 500 miljoen), waarbij het bedrijf werd gewaardeerd op $ 1.165 miljard (toen ongeveer โฌ 966 miljoen) en de eenhoornstatus werd bereikt. Het in Londen gevestigde Bridgepoint kocht samen met de Franse private equity-groep Astorg de belangen van Insight Venture Partners en DXC. Insight had een belang van 55 procent in Fenergo, terwijl DXC een aandeel van 10 procent bezat.
Fenergo, met hoofdkantoor in Dublin, Ierland, heeft kantoren in Noord-Amerika, het VK, Polen, Spanje, Zuid-Afrika, Aziรซ-Pacific en de VAE.
Fintech Files Mogelijk gemaakt door AWS
In het nieuwe gedeelte Fintech Files, in samenwerking met AWS houden we (woordspeling bedoeld) de bloei bij fintech industrie in de Benelux. Wilt u meer weten over de voordelen van de cloud of met een van hun experts praten? Bezoek AWS Startup Loft om u te registreren voor de nieuwste evenementen, gratis 1:1 ondersteuning van AWS-experts te krijgen en meer bronnen te ontdekken. Bouw en schaal uw (fintech) startup met $ 1,000 aan AWS Activeer credits, gratis tools, technische ondersteuning en training om snel aan de slag te gaan met AWS. Meer informatie over AWS Startup zolder.